L'inspecteur Thomas Lynley et sa fiancée Deborah Cotter décident de se rendre lors d'un week-end prolongé dans la propriété familiale des Lynley-Asherton à Howenstow (village fictif) en Cornouailles, dans le but de présenter Deborah à la mère de Thomas. Deborah, récemment revenue des États-Unis, est âgée de 20 ans et son père est majordome auprès de Simon Saint James, le meilleur ami de Thomas.
Le vendredi matin, Thomas, Deborah et Simon se rendent donc en Cornouailles, accompagnés d'Helen Clyde (amie des deux hommes), de M. Cotter (père de Deborah), de Sidney (sœur de Simon) et de Justin Brooke (petit ami et compagnon de Sidney).
Arrivés à destination, ils découvrent que Peter, le frère de Thomas, est lui aussi venu dans la propriété, accompagné de sa petite amie Sacha Nifford. Thomas présente Déborah à sa mère et à son frère. C'est l'occasion pour lui de s'entretenir en tête-à-tête avec chacun d'eux : le passé refait surface et les rancœurs accumulées s'expriment. Thomas rencontre Roderick Trenarrow, le compagnon de sa mère, qu'il n'avait plus vu depuis longtemps. Thoman reproche à sa mère d'avoir eu une relation sentimentale avec Trenarrow alors que son père mourrait peu à peu du cancer, et reproche à son frère sa paresse, son oisiveté, sa consommation de drogues et l'arrêt inopiné de ses études universitaires.
Le vendredi soir, vers 23 h 30, à Nanrunnel (village fictif)), Nancy Cambrey rencontre chez elle après avoir travaillé dans le pub local L'Ancre et la Rose. Elle y découvre Mick Cambrey, son époux et directeur du journal local, le Spokesman, baignant dans une mare de sang. Elle appelle les secours. Thomas et Simon, qui se trouvaient non loin de là, sont les premiers à intervenir. Ils constatent que l'homme a été émasculé et que son bureau a été abondamment fouillé par l'agresseur.
La police intervient assez rapidement et l'enquête débute en pleine nuit.
Les soupçons se portent sur John Penellin, intendant de la propriété des Lynley et père de Nancy Cambrey : l'homme n’a pas d'alibi solide et était en conflit avec Mick Cambrey. Les soupçons se portent aussi sur Mark, le frère de Nancy. Les deux hommes sont placés en garde à vue.
L’enquête se poursuit toute la journée du samedi. Deux pistes sont suivies par les enquêteurs : la première est la piste de la vengeance, dans la mesure où la victime trompait abondamment son épouse et avait de nombreuses relations sexuelles en dehors du couple (l'émasculation s'inscrivant dans une vengeance d'ordre sexuel) ; la seconde est la piste de l’activité professionnelle du journaliste, qui apparemment enquêtait sur une « affaire extraordinaire » qui aurait pu lui donner fortune et notoriété (l'émasculation s'inscrivant dans une mise en scène pour faire croire à un vengeance).
Le samedi en fin d'après-midi, la mallette en fer de Deborah contenant l’ensemble de ses appareils photo, filtres et objectifs est volée dans sa chambre. On ignore qui a commis le vol et dans quel but.
Le dimanche au petit matin, le petit ami de Sidney, Justin Brooke, est retrouvé mort dans la propriété familiale. Probablement le samedi dans la soirée, il a chuté d'une falaise ; son cadavre est retrouvé 30 mètres plus bas sur la plage. L'homme n'a pas été empoisonné et son corps ne comporte aucune blessure.
Les enquêteurs se perdent en conjectures : meurtre, accident ou suicide ?
Le dimanche, Thomas et Simon retournent à Londres. Ils y découvrent que Mick Cambrey y avait une double-vie secrète. Notamment on découvre que « Tina Cogin », la voisine de Deborah Cotter, n'était autre que Mick Cambrey, qui se travestissait en femme ! En outre, il était impliqué dans un trafic d'acquisition, de détention et de vente de produits stupéfiants. L'affaire se complique ainsi avec une troisième piste : en réalité l'homme n'aurait pas été tué en raison de sa vie sexuelle débridée ou de ses activités journalistiques, mais plutôt en raison d'un règlement de comptes lié au trafic d'héroïne. Le meurtrier pourrait-il être le fournisseur, ou alors l'un(e) des client(e)s ?
Mais une autre information perturbe leur enquête : Sacha, la petite amie de Peter Lynley (le frère de Thomas), vient de mourir subitement après avoir absorbé des substances délétères. L'enquête révèle qu'elle croyait consommer de l'héroïne contenue dans un petit coffret en argent, alors qu'en réalité la substance était un médicament couplé avec un produit chimique très puissant. Le petit coffret en argent appartient à Sidney : celle-ci est-elle impliquée, ou le coffret lui a-t-il été volé, et par qui ?
L'enquête se complique encore plus quand Thomas et Simon soupçonnent Peter d'être lié au trafic organisé par Mick Cambrey, en lien avec Justin Brooke. Peter pourrait-il avoir tué Mick et Justin dans le cadre d'un règlement de comptes ?
En tout cas, John et Mark Penellin, qui étaient placés en garde à vue durant les deux derniers jours, ne peuvent pas avoir tué Justin et Sacha. A-t-on alors affaire à deux tueurs, d'une part John ou Mark Penellin, et d'autre part Peter Lynley ?
L'enquête se termine le lundi.
Simon et Mark découvrent que Justin Brooke faisait sortir des médicaments expérimentaux de l'usine pharmaceutique dans laquelle il travaillait.
Justin était en lien avec le docteur Roderick Trenarrow, compagnon de la mère de Thomas Lyney. Trenarrow trouvait des personnes atteintes d'un certain type de cancer et revendait dans le secret le médicament en cours de test ; il soignait les patients dans une clinique qu'il dirigeait. Parallèlement les deux hommes étaient en lien avec Mick Cambrey (fournisseur d'héroïne et de cocaïne) et Peter Lynley (transporteur).
Pour gagner plus d'argent, Mick Cambrey avait proposé au docteur Trenarrow d'augmenter significativement le prix de vente des médicaments auprès des malades. Trenarrow avait fermement refusé et une bagarre avait éclaté, à la suite de laquelle Mick était tombé à la renverse, se blessant mortellement au crâne. Voyant que Mick était mort, Trenarrow l'avait émasculé afin de faire croire à une vengeance d'ordre sexuel et avait bouleversé le bureau pour faire croire à une recherche de documents.
Il avait tenté de rencontrer Justin Brooke le lendemain soir et c'était lui qui l’avait poussé de la falaise.
L'affaire du vol des appareils photo de Deborah est résolue : il s'agissait de faire disparaître les clichés qui avaient été pris par Simon lors de la découverte du cadavre de Mick.
C'est encore Trenarrow qui avait volé le petit coffret en argent de Sidney. Il s'agissait de « liquider » Peter avec de la fausse héroïne afin d'empêcher ce témoin gênant de parler.
Face à Thomas et à Simon, Trenarrow avoue ses crimes. Il s'empare d'un pistolet et se tire une balle dans la tête, se tuant sur le coup.