La primera incursión de Ek en el mundo de los negocios comenzó a los 14 años cuando comenzó un negocio creando sitios web para clientes desde su hogar.[3]
En 1999, a la edad de 16 años, buscó trabajo en lo que entonces era casi completamente nuevo Google. Cuando recibió la respuesta "que tenía que tener un título de grado superior" decidió frustrado competir con ellos y crear su propio motor de búsqueda. Al no poder emprender esta abrumadora tarea, publicó su trabajo en código abierto en Internet, invitando a otros a contribuir. El resultado final se convirtió más tarde en parte del sistema de Finanzas de Yahoo.[4]
Ek desempeñó un cargo principal en la empresa nórdica de subastas Tradera, anteriormente a que fuese adquirida por eBay en 2006. Ek también se desempeñó como CTO de Stardoll, una comunidad de juegos y moda basada en navegador. Posteriormente comenzó otra compañía Advertigo, una compañía de publicidad en línea. Advertigo se vendió a TradeDoubler en 2006.[5]
Ek tuvo la idea de Spotify en 2002 cuando se cerró el servicio de música Napster y se popularizó otra plataforma para descarga de contenido multimedia ilegal llamada Kazaa. Ek manifestó que "se dio cuenta de que nunca se puede legislar lejos de la piratería. Las leyes definitivamente pueden ayudar, pero no resuelven el problema. La única forma de resolver el problema era crear un servicio que fuera mejor que la piratería y al mismo tiempo compensara a la industria de la música, eso nos dio Spotify ".[5]
En 2017, Billboard nombró a Daniel Ek como la persona más poderosa en la industria de la música.